网贷逾期三年，网贷机构收不回贷款，基本上只能做坏账处理。但是用户主动联系网贷机构，表明自己愿意还款，但是只有能力还本金。对于网贷机构来说，能收回本金就大大降低了损失，网贷机构是会同意用户只归还本金的。当然，也有网贷机构协商以后不愿意减免任何利息。

因此，用户还是不要抱希望网贷机构会直接减免利息与罚息，只要按时还款，用户就只需要支付约定的利息。